DIA (SEGUNDA PARTE)

Tras la entrada de esta mañana vamos a ver desde el punto de vista técnico que ha ocurrido en DIA y que podemos ver que está pasando.
Vayamos al asunto para dejar muy claro como la tesis que esgrimía yo esta mañana sobre que los pillados lo están porque han sido poco disciplinados :

Comenzamos viendo el gráfico diario. La primera señal de peligro (excluyendo la pérdida de la media de 200 sesiones, en color negro) la observamos cuando en octubre de 2017 se produce el cruce de la muerte (la media rápida, de 50 sesiones, corta a la baja a la media lenta, de 200 sesiones), esta señal ya es de por sí peligrosa pero podíamos haber pensado, de estar dentro en aquel entonces que podríamos entrar en un movimiento lateral de consolidación, seguiríamos dentro y el precio estaría por 4,50 € más o menos. 

La siguiente señal de alerta nos la manda a finales de enero de 2018 cuando choca con la media de 200 sesiones y no es capaz de perforarla al alza siendo rechazado el precio, perdemos el soporte de los 4,00 € y además podemos trazar una directriz bajista que une estos máximos relativos con los máximos alcanzados en julio de 2017. Pero como somos algo obstinados seguimos dentro porque creemos en la empresa o porque nuestro orgullo es mayor que nuestro interés por mantener el capital o simplemente porque desde un puto de vista estrictamente técnico una directriz con solo dos puntos de apoyo no es muy fiable (a pesar de estar reforzada por lo ocurrido con sus medias móviles. Pero resulta que en mayo de 2018 tenemos otro choque y otro rechazo del precio en esa directriz que dibujamos, lo que en mi opinión confirma como válida dicha línea y sumado a todo lo anterior es motivo suficiente para cerrar la posición , habríamos salido en 3,50 € más o menos.

Mas como  nuestro orgullo es tan grande que no creemos lo que el mercado nos dice y seguimos pensando que tenemos razón así que aguantamos. 

Con estas vamos hasta agosto de 2018 y nos situamos en los 1,83 € (ya muy lejos de las primeras señales) y la curva de precios forma un movimiento lateral  (por cierto muy semejante al que ha formado en el mes de octubre de 2018) entre los mencionados 1,83 y los 2,33. En ese lateral vemos como al final el precio pierde fuerza y la media de 50 sesiones ejerce de resistencia dinámica hasta que por fin pierde el soporte temporal formado. Si hubiesemos sido tremendamente malos operando (o excesivamente orgullosos o excesivamente lectores de foros poco recomendables) deberíamos haber salido aquí, sobre los 1,83€.

Como vemos todos los que están enganchados viniendo de muy arriba lo están poR su culpa porque el mercado les ha dado muestras claras de lo que estaba pasando (independientemente que esto haya sido después una merienda de negros con la connivencia de la CNMV).

Pero es que fijaos como el que dibuja el gráfico no tiene reparo alguno en repetir de nuevo la jugada anterior y tras caer a 0,65 dibuja un lateral practicamente igual al anterior ( aquí nadie ve eso sino que escribe que esto vuela, que despega, que el ruso hace OPA a 2,00 € y demás sandeces por el estilo) y de nuevo vuelve a perderlo por su parte inferior cayendo un 30% adicional hasta los precios actuales.

Como veis es muy fácil culpar a otros cuando la culpa de que cada uno esté donde está es de él mismo.

Pero alguno me podrá decir: -Es que yo no tengo tanto tiempo para estar pendiente de unos gráficos de tan corto plazo y yo trabajo de una forma más pausada en el tiempo.

Esta bien veremos que nos decían los gráficos semanales:

Lo primero que vemos y que nos debería servir con eso es un importantísimo soporte en la zona 4,60/4,75€. Perder este soporte nos debería hacer cerrar la posición, así que nunca nos podríamos haber quedado pillados. Pero para no acabar tan pronto el análisis vamos a ver mas matices. 

Observamos como hay un movimiento número 1 y un movimiento número 2 que son técnicamente impecables, el segundo crea un máximo superior al del primero. Pero luego vemos un movimiento 3 que ya no supera al 2 y que encima choca con la media de 50 semanas y es rechazado. Podríamos pensar que eso tan pequeño no es un máximo relativo y esperar pero luego vemos como pierde el soporte señalado al principio y después hace otro mínimo relativo inferior al 3 que además es un pull back al soporte perdido y que ahora es reconocido pro los actores del mercado como resistencia. Con todo esto ya tendríamos que estar fuera y como muy abajo en zona de 3,50 € o así, por tanto nuevamente la culpa de estar pillados es nuestra pues el mercado nos lo vuelve a decir de forma meridianamente clara.
Pero aún así alguien me podría decir que están tan sumamente ocupado que no puede mirar gráficos semanales y que el trabaja un horizonte temporal mayor.
Veamos pues un gráfico mensual a ver que nos dice.

Otra vez podemos observar cosas muy interesantes.

Un soporte muy importante que su sola pérdida debería ser motivo de cierre de posición. hubiéramos salido en 3,50/3,60€. Pero por si no vemos bien, el mercado nos dibuja un enorme H-C-H (hombro-cabeza-hombro) con un segundo hombro doble y para más perfección del dibujante (cuidador o como lo queramos llamar) del gráfico la neck line (línea clavicular) de dicha figura es el soporte sumamente importante que habíamos mencionado. Pues ya veis más claro imposible, otra vez la pérdida de la clavicular/soporte/zona importantísima nos debería haber sacado en precios superiores a los 3,50€. Más como el dibujante del gráfico estaba de buen humor quiso dejar muy claro que había que cerrar si se perdía esa zona, y como avisó? perdiendo la misma formando al perderla una estrella de la noche (figura de velas muy fiable). 

Como queda muy claro más señales de salir no se pudieron mandar.

Y por si esto no fuese poco veamos un análisis cuantitativo en marco temporal mensual de este valor, y lo haremos con tres indicadores de los más usados e importantes: ADX, MACD y RSI.

Obsérvese como el ADX nos indica en 2014 (máximo del primer hombro) que la tendencia pierde fuerza y desde se momento no vuelve a tener tendencia hasta 2018 pero esta vez indica la tendencia bajista que estamos.

Pero el MACD y el RSI son incluso más claros  (mostrando varias divergencias bajistas) siendo, desde la misma fecha que el ADX se giró a la baja, bajistas sin importar lo que hiciera el precio dejando claro que algo importante (una zona de distribución) se cocía en el valor, como así fue cuando se confirmó la pérdida del soporte.

Con esto finaliza el análisis de DIA y creo que ha quedado meridianamente claro que cada uno está donde se merece, bien por dejadez, bien por ineptitud o bien porque ha puesto dinero en algo que no comprendía, pero el caso es que, a pesar de lo que haya podido ocurrir entre bastidores y que el regulador podría haber investigado, cada uno está donde ha querido estar y que es momento, del que está pillado en este valor, de ver la vida asumiendo responsabilidades de lo que ha hecho o dejado de hacer.

Un saludo